Por: Luis Manuel Rivera / Director General Powerpeople
Correo: luismanuelrivera@powerpeople.mx
Esa es la gran pregunta, lo primero que te recomiendo es:
1.- Si deseas obtener indicadores de rentabilidad hoteleros, debes hacer lo que los hoteleros suelen hacer en cuanto a la forma de agrupar las cuentas, es decir, poner cada pieza en su lugar. Muchas veces se agrupan gastos de administración en la operación, o conceptos de gastos que no son operacionales y eso sucede muy a menudo cuando no se cuenta con un catálogo bien estructurado para definir las cuentas para cada departamento.
Existen diversas formas de medir la rentabilidad en un hotel.
1.- Utilidad departamental. Este concepto está relacionado a cada uno de los departamentos en donde se registran o generan ingresos, tal es el caso de Habitaciones, alimentos y bebidas, banquetes, spa, tiendas, lavandería a huéspedes, entre otros. Todos ellos tienen la particularidad de que tienen además de ingresos, costos directos, gastos directos de operación y la nómina con sus relativos (impuestos de nómina y prestaciones). y una utilidad departamental, que debe ser medida con el indicador o indicadores basados en un presupuesto. La utilidad departamental es mostrada en términos monetarios, términos porcentuales e indicadores por cuarto ocupado o huésped (según la operación de que se trate, plan europeo – all inclusive).
El reto consiste en asignar a cada ejecutivo la cuota a cubrir en cada renglón, de esa forma será su responsabilidad administrar su presupuesto.
Posterior a ello, se deben agrupar los “Gastos indirectos”, éstos tienen la característica de que son esenciales para dar soporte a la operación, destacando: Administración, ventas y mercadotecnia, energéticos (agua, luz, gas entre otros) y mantenimiento. Aquí también se pueden incluir los fees a la operadora, excepto el honorario incentivo, éste ultimo se calcula sobre la utilidad bruta de operación.
Luego entonces, después de restar a la utilidad departamental total de hotel, se restan los gastos indirectos y se obtiene:
2.- Utilidad bruta de operación (GOP – Gross operating profit).
Aquí podemos observar que el resultante de la utilidad departamental total, menos los gastos indirectos es la utilidad bruta de operación, reto que corresponde al gerente general del hotel y a su equipo de trabajo, nuevamente reitero que la meta se basa en presupuesto operacional previamente autorizado.
Como siguiente paso, es necesario agrupar los gastos “no operacionales”, también llamados “cargos fijos”, estos tienen la característica de cubrir partidas importantes para salvaguardar al hotel, tales como: Capex (capital expenditure), PERMS (proyectos especiales y reparaciones mayores), impuestos de la propiedad (predial, zona federal marítimo terrestre, entre otros), seguros de la propiedad. (Los seguros de vida y gastos médicos mayores son gastos indirectos, estos no van en este rubro), una vez restados estos conceptos, llegamos por fin al;
3.- EBITDA (Earning before interest, taxes, depreciation and amortization). Utilidad antes de impuestos (isr, ptu), intereses, depreciación y amortización.
Evidentemente este concepto es muy importante, ya que busca un resultado tal que el inversionista pueda evaluar la rentabilidad del negocio, analizando un poco este concepto, vemos que a este nivel de utilidad, el inversionista puede evaluar si la rentabilidad es la suficiente para cubrir intereses por deuda, además de evaluar si el flujo es suficiente para cubrir (capital más intereses) o para invertir. Este indicador sirve además para evaluar la rentabilidad en función a la inversión de capital o sobre un proyecto.
El mensaje es para quienes quieren comparar ratios de rentabilidad hoteleros y que no agrupan los conceptos bajo criterios hoteleros.
Quedo a la orden.
Les comparto un Estado financiero para ilustrar más a detalle este artículo.
| ESTADO DE RESULTADO INTEGRAL | |||
| POR EL PERIODO COMPRENDIDO DEL 1O. DE ENERO AL 31 DE DICIEMBRE 2017 | |||
| (Cifras Expresadas en Pesos Mexicanos) | |||
| Habitaciones Disponibles | 54,750 | ||
| Habitaciones Ocupadas | 35,588 | ||
| % de Ocupación | 65.0% | ||
| Tarifa Promedio | 655.00 | ||
| 2017 | |||
| Ingresos | $ | % | Por Cuarto Ocupado |
| Habitaciones | 23,309,813 | 57.6% | 655.00 |
| Alimentos | 8,541,000 | 21.1% | 240.00 |
| Bebidas | 3,843,450 | 9.5% | 108.00 |
| Eventos | 1,062,500 | 2.6% | 29.86 |
| Internet/Negocios | 794,350 | 2.0% | 22.32 |
| Lavandería | 530,540 | 1.3% | 14.91 |
| Spa | 2,135,250 | 5.3% | 60.00 |
| Otros Ingresos | 254,098 | 0.6% | 7.14 |
| Total Ingresos | 40,471,001 | 100.0% | 1,137.23 |
| Costo de Venta | |||
| Alimentos | 2,562,300 | 30.0% | 72.00 |
| Bebidas | 845,559 | 22.0% | 23.76 |
| Eventos | 371,875 | 35.0% | 10.45 |
| Internet/Negocios | 397,175 | 50.0% | 11.16 |
| Lavandería | 212,216 | 40.0% | 5.96 |
| Spa | 960,863 | 45.0% | 27.00 |
| Total Costo Venta | 5,349,988 | 13.2% | 150.33 |
| Nómina y Relativos | |||
| Habitaciones | 1,864,785 | 8.0% | 52.40 |
| Alimentos y Bebidas | 2,848,424 | 23.0% | 80.04 |
| Internet/Negocios | 174,757 | 22.0% | 4.91 |
| Lavandería | 159,162 | 30.0% | 4.47 |
| Spa | 192,173 | 9.0% | 5.40 |
| Total Nómina y relativos | 5,239,300 | 12.9% | 147.22 |
| Gastos de Operación | |||
| Habitaciones | 2,657,319 | 11.4% | 74.67 |
| Alimentos y Bebidas | 990,756 | 7.4% | 27.84 |
| Internet/Negocios | 39,718 | 5.0% | 1.12 |
| Lavandería | 58,359 | 11.0% | 1.64 |
| Spa | 106,763 | 5.0% | 3.00 |
| Otros Gastos | 10,164 | 4.0% | 0.29 |
| Total Gastos Operación | 3,863,078 | 9.5% | 108.55 |
| Utilidad Departamental | |||
| Habitaciones | 18,787,709 | 80.6% | 527.93 |
| Alimentos y Bebidas | 5,828,037 | 43.3% | 163.77 |
| Internet/Negocios | 182,701 | 23.0% | 5.13 |
| Lavandería | 100,803 | 19.0% | 2.83 |
| Spa | 875,453 | 41.0% | 24.60 |
| Otros Gastos | 243,934 | 96.0% | 6.85 |
| Total Utilidad Departamental | 26,018,635 | 64.3% | 731.12 |
| Gastos Indirectos | |||
| Administración | 4,500,000 | 11.1% | 126.45 |
| Promoción y Publicidad | 2,428,260 | 6.0% | 68.23 |
| Mantenimiento | 2,428,260 | 6.0% | 68.23 |
| Ernegéticos | 2,630,615 | 6.5% | 73.92 |
| Total Gastos Indirectos | 11,987,135 | 29.6% | 336.84 |
| Utilidad Bruta de Operación | 14,031,500 | 34.7% | 394.28 |
| Seguros de la Propiedad | 1,250,000 | 3.1% | 35.12 |
| Reparaciones Mayores | 1,214,130 | 3.0% | 34.12 |
| Impuestos de la propiedad | 345,000 | 0.9% | 9.69 |
| Total | 2,809,130 | 6.9% | 78.94 |
| EBITDA | 11,222,370 | 27.7% | 315.35 |
| Intereses pagados | 1,756,000 | 4.3% | 49.34 |
| Depreciación | 3,456,500 | 8.5% | 97.13 |
| Utilidad antes de Impuestos | 6,009,870 | 14.8% | 168.88 |
| Provision de Impuestos ISR | 1,802,961 | 4.5% | 50.66 |
| Utilidad Neta. | 4,206,909 | 10.4% | 118.21 |
